Citizens Financial Services, Inc. и HV Bancorp, Inc. подписывают окончательное соглашение о слиянии

Jun 10, 2023

Новости предоставлены

19 октября 2022 г., 8:45 по восточному времени

Поделиться этой статьей

Мэнсфилд, Пенсильвания и Дойлстаун, Пенсильвания, 19 октября 2022 г. /PRNewswire/ -- Citizens Financial Services, Inc. (NASDAQ: CZFS) («Компания» или «CZFS»), холдинговая компания First Citizens Community Bank («FCCB») и HV Bancorp, Inc. (NASDAQ: HVBC) («HVBC»), холдинговая компания Huntingdon Valley Bank («HVB»), рады совместно объявить о заключении окончательного соглашения («Соглашение»). «), в соответствии с которым HVBC сольется с CZFS. По условиям Соглашения акционеры HVBC будут иметь право выбрать получение за каждую обыкновенную акцию HVBC либо 30,50 долларов США наличными, либо 0,400 обыкновенных акций CZFS, или примерно 67,4 миллиона долларов США в совокупности. Выборы будут подлежать процедурам пропорционального распределения, в соответствии с которыми 80% обыкновенных акций HVBC будут обменены на обыкновенные акции CZFS, а 20% обыкновенных акций HVBC будут обменены на наличные.

Ожидается, что это стратегически выгодное слияние усилит и расширит присутствие CZFS в округах Монтгомери, Бакс и Филадельфия в Пенсильвании, округе Нью-Касл в Делавэре и округе Берлингтон в Нью-Джерси. Трэвис Дж. Томпсон, в настоящее время главный исполнительный директор HVBC, и Роберт Дж. Марино, в настоящее время президент HVBC, будут работать в качестве старших должностных лиц FCCB.

По состоянию на 30 июня 2022 года общая стоимость активов HVBC составила около $570,6 млн, чистые кредиты — $388,3 млн и депозиты — $481,5 млн. Согласно финансовым показателям по состоянию на 30 июня 2022 года, после завершения сделки ожидается, что объединенная компания будет иметь более $2,78 млрд активов, $1,96 млрд валовых кредитов и $2,36 млрд депозитов.

Рэндалл Блэк, президент и главный исполнительный директор CZFS, прокомментировал: «Мы рады объявить о стратегическом объединении FCCB (First Citizens Community Bank) и Huntingdon Valley Bank. Наши взаимодополняющие бизнес-модели и общие ценности делают это партнерство естественным». - сказал мистер Блэк. «Это соглашение вызывает большой интерес, и мы считаем, что наше объединение расширит наше присутствие в предоставлении банковских услуг и расширенных технологических предложений по всей нашей банковской франшизе. Кроме того, опыт объединенной организации позволит нам инвестировать в будущее, строить рынок делиться и лучше обслуживать все наши интересы. В более широкой перспективе, вместе с командой Хантингдон-Вэлли, мы будем использовать наши объединенные силы, чтобы сосредоточиться на лучшем будущем».

«Мы очень рады стать частью FCCB и с нетерпением ожидаем многих преимуществ, которые это стратегическое партнерство предоставит нашим клиентам, сотрудникам и акционерам. Как финансовые учреждения со 150-летней историей, мы разделяем схожие основные ценности, и оба глубоко верят в это. Мы уверены, что наши клиенты получат от FCCB тот же высококачественный опыт, который они привыкли ожидать от HVB», — сказал Трэвис Томпсон, председатель и главный исполнительный директор HVBC.

Сделка была одобрена советами директоров обеих компаний и, как ожидается, будет завершена в первой половине 2023 года при условии одобрения регулирующих органов, одобрения акционеров HVBC и выполнения других обычных условий закрытия. После закрытия по одному директору HVBC войдет в состав советов директоров CZFS и FCCB, а один директор HVBC войдет в состав совета директоров FCCB.

Компания Janney Montgomery Scott LLC выступала в качестве финансового консультанта CZFS, а компания Hogan Lovells US LLP выступала в качестве ее юрисконсульта. Kafafian Group, Inc. выступила в качестве финансового консультанта и предоставила HVBC заключение о справедливости, а Luse Gorman, PC выступила в качестве ее юрисконсульта.

О компании Citizens Financial Services, Inc.

Citizens Financial Services, Inc. (NASDAQ: CZFS) — банковская холдинговая компания с оборотом в 2,2 миллиарда долларов, ведущая бизнес через First Citizens Community Bank. First Citizens Community Bank имеет 31 офис в Пенсильвании, Делавэре и Нью-Йорке. Для получения более подробной информации о Citizens Financial Services, Inc. посетите: www.firstcitizensbank.com.